تلعب المكاتب العائلية دورا مهما في هونغ كونغ ككيانات استثمارية قوية ، وفي آسيا التنافسية وسريعة الحركة ، ستحمل المكاتب العائلية والأصول التي تمتلكها أهمية أكبر للمدينة.
كمركز مالي رائد منذ فترة طويلة في آسيا ، فإن هونغ كونغ لديها الكثير لصالحها ، إلى جانب المكاتب العائلية الموجودة هناك.
يتوفر في الإقليم إمكانية الوصول إلى أسواق رأس المال الناضجة والقوية، والبيئة الضريبية والتنظيمية المواتية، والموارد الوفيرة لخدمة المكاتب العائلية.
تضم هونغ كونغ أكثر من 7 ملايين نسمة، ولطالما كانت هونغ كونغ "أفضل ما في العالمين" حيث يجتمع الشرق والغرب معاً، وهو ما يمكنني أن أشهد عليه بصفتي مقيماً فيها منذ ما يقرب من عقد من الزمان.
توفر هذه المستعمرة البريطانية السابقة والإقليم الصيني الحالي شبه المستقل للأجانب إمكانية الوصول إلى الفرص المربحة في المنطقة مع الاعتراف بالأطر التنظيمية الغربية للاستثمار.
وبالمثل، تجتذب هونغ كونغ أثرياء الصين الذين يسعون إلى الوصول إلى المنتجات والفرص الاستثمارية خارج البر الرئيسي.
في حين أن هونغ كونغ لطالما كانت مركزًا ماليًا عالميًا، إلا أن المدينة فقدت مكانتها (خاصةً لصالح سنغافورة) في السنوات الأخيرة، وذلك في المقام الأول بسبب تدفقات رأس المال إلى الخارج وعمليات الإغلاق بسبب فيروس كورونا المستجد والقيود المفروضة على السفر.
ولكن مع زوال الجائحة وعودة المدينة إلى سابق عهدها وانفتاحها مرة أخرى على الأعمال التجارية، استعادت هونغ كونغ مكانتها كمركز مالي رائد في آسيا واحتلت المرتبة الثالثة عالميًا بعد نيويورك ولندن.
جورج تشين، العضو المنتدب ورئيس مكتب هونغ كونغ في مجموعة آسيا، يشاركنا أفكاره حول الانتعاش:
"في الواقع، نرى أن العديد من المتخصصين في قطاع الخدمات المالية يعودون إلى هونغ كونغ من سنغافورة ودبي وأماكن أخرى حيث مكثوا لبعض الوقت خلال جائحة كوفيد-19."
ومع استمرار المدينة في استعادة مكانتها من جديد، فإن المكاتب العائلية في هونغ كونغ مرحب بها بالتأكيد.
لا تزال المنافسة قائمة، وسيعمل القادة السياسيون وقادة الأعمال في هونغ كونغ على إبقاء المدينة جذابة للخارج.
وبطبيعة الحال، فإن الاحتفاظ بالمكاتب العائلية الجديدة واستقطاب مكاتب عائلية جديدة هو بالطبع مجال تركيز، وقد أنشأت هيئة الاستثمار التي تديرها الحكومة قسمًا للمكاتب العائلية للمساعدة في هذه الجهود.
شارك ستيفن فيليبس ، المدير العام لترويج الاستثمار في InvestHK ، ما يلي:
"إن إنشاء فريق المكتب العائلي في هونج كونج هو علامة فارقة في مساعي استثمر في هونج كونج للترويج لهونج كونج كموقع مثالي يمكن للشركات التي تتخذ من هونج كونج مقراً لها والشركات التي تتخذ من الخارج مقراً لها أن تؤسس مكاتب عائلية.
وأعتقد أن الفريق سيعمل على تعزيز المزايا الفريدة التي تتمتع بها هونج كونج وتقديم خدمات متكاملة للمكاتب العائلية المهتمة بتأسيس قاعدة لها في هونج كونج، وبالتالي تعزيز مكانة هونج كونج كمركز رئيسي للمكاتب العائلية في آسيا".
بذلت جهود لجذب العائلات الثرية في أوروبا والشرق الأوسط والبر الرئيسي للصين وبقية آسيا.
وقد أسفرت جهودهم بالفعل عن نجاح مبكر.
وقد ساعد الفريق بالفعل 14 مكتبا عائليا في الخارج تم إنشاؤها في هونغ كونغ في العام الماضي، ومن المقرر إنشاء 50 مكتبا آخر.
يعد منح الإقامة الدائمة للأفراد الأثرياء إحدى الطرق، ومن خلال برنامج الاستثمار في رأس المال، تقدم المبادرة إقامة سريعة للأشخاص الذين يستثمرون 30 مليون دولار هونج كونج للحصول على الإقامة.
ومن خلال ذلك، تتوقع الحكومة المحلية استثمارات بقيمة 24 مليار دولار هونج كونج.
لا يستهدف هذا الحافز الأثرياء في جميع أنحاء العالم فحسب ، بل يستهدف أيضا وإلى حد كبير البر الرئيسي الصيني.
شارك فيكتور آي كويو ، المدير التنفيذي لشركة DL Holdings المالية المدرجة في هونغ كونغ ، أفكاره:
"سيكون برنامج دخول استثمار رأس المال القادم مهما للغاية لجذب العملاء الأثرياء لإنشاء مكاتب عائلية في هونغ كونغ. لقد رأينا الكثير من العملاء يعبرون عن اهتمامهم بالانتقال إلى هونغ كونغ عبر هذا المخطط لأنه بسيط وسهل للغاية ".
منذ ما يقرب من ثلاث سنوات ، فرضت هونغ كونغ تدابير صارمة ضد COVID-19 ، بما يتماشى إلى حد ما مع الإرشادات الموضوعة للبر الرئيسي.
في حين أنه أبقى حالات COVID ومعدلات الوفيات منخفضة نسبيا ، إلا أن النهج الصارم كان له تأثير اقتصادي سلبي.
جعلت عمليات الإغلاق وقيود السفر وفترات الحجر الصحي الطويلة من الصعب ممارسة الأعمال التجارية ، وغادر العديد من الأفراد الأثرياء نتيجة لذلك.
على الرغم من إعادة فتح هونج كونج بالكامل منذ إعادة فتحها بالكامل، إلا أن كل ذلك الوقت "المغلق" أتاح فرصًا للمراكز المالية المنافسة.
في ديسمبر 2022 ، قدم المشرعون مشروع قانون يوفر امتيازات ضريبية للاستثمارات التي تديرها مكاتب الأسرة الواحدة المؤهلة
يعرف باسم مشروع قانون (تعديل) الإيرادات الداخلية لعام 2022 ، وهو يعفي المركبات الاستثمارية القابضة المملوكة للعائلة ومحافظها للكيانات ذات الأغراض الخاصة من الضرائب على المعاملات التي يقوم بها مكتب عائلي مقره هونغ كونغ.
قالت إحدى الدول الحكومية على مشروع القانون ما يلي:
"يمكن أن يكون التأثير المضاعف لجذب المزيد من المكاتب العائلية للتأسيس والعمل في هونغ كونغ هائلا ، بما في ذلك توليد طلب متزايد على الخدمات المالية والخدمات المهنية ذات الصلة ، وخلق المزيد من فرص العمل عالية الجودة ، وتوجيه رأس مال كبير إلى أسواق رأس المال في هونغ كونغ ، وبالتالي إفادة الاقتصاد ككل."
بالإضافة إلى ذلك ، هناك حافز آخر هو الإعفاء من الضرائب على الأرباح الناتجة عن الاستثمارات المؤهلة من قبل مكاتب الأسرة الواحدة.
هذه التغييرات "ستجعل النظام التنظيمي أكثر مرونة، وتوفر مبادرات مركزة لتنمية المواهب، وتعزز التنسيق بين الخدمات المختلفة التي تحتاجها المكاتب العائلية"، وفقا لسامي أبو زهر، رئيس الاستثمارات وحلول الثروات في هونغ كونغ في المؤسسة المالية العالمية HSBC.
تعرف على المزيد حول التشريعات الضريبية للمكاتب العائلية في هونغ كونغ.
لا تزال هونغ كونغ سوقا استثماريا مثاليا في منطقة آسيا والمحيط الهادئ للمكاتب العائلية بسبب "السيولة العميقة وفئات الأصول المتنوعة والمنتجات القابلة للاستثمار" ، كما تمت مناقشته في منتدى مالي نظمته صحيفة ساوث تشاينا مورنينج بوست.
شاركت غريس تام، كبيرة مستشاري الاستثمار في هونغ كونغ والعضو المنتدب في شركة بي إن بي باريبا لإدارة الثروات، مزايا التواجد في المدينة:
"بالنسبة للمكاتب العائلية في هونغ كونغ ، فإن الشيء الجيد هو أنه يمكنهم الوصول إلى صناديق الأسهم الخاصة والبنية التحتية ذات المستوى العالمي من خلال البنوك الخاصة وشركات إدارة الثروات في المدينة."
بالإضافة إلى ذلك، مكّنت علاقات المدينة الوثيقة مع البر الرئيسي من العمل كمركز استثماري داخل الصين وخارجها، مما مكّن الشركات من الاستفادة من عدد من الفرص في قوانغدونغ وهونغ كونغ ومنطقة خليج ماكاو وبقية المنطقة.
الفرص
وأشارت إيفا لو، مؤسسة/رئيسة رابطة المكاتب العائلية في آسيا، إلى أن ما يقرب من 90% من الاستثمارات في رأس المال الاستثماري من قبل المكاتب العائلية في هونج كونج والمناطق المجاورة تأتي من الأجيال الجديدة من الورثة العائليين. ووفقًا لتقرير صادر عن UBS، يستثمر هؤلاء الورثة من الأجيال الجديدة من العائلات بكثافة في مجالات الذكاء الاصطناعي التوليدي والرعاية الصحية والتكنولوجيا الخضراء.
بالإضافة إلى ذلك، يشير لاو إلى أهمية إقامة علاقات مع صانعي القرار وحراس المكاتب العائلية، حيث أن رؤساء الكيانات (خاصة الصغيرة منها) هم في الغالب أصحاب القرار في استثماراتهم.
تعد هونغ كونغ مكانا مثاليا للمكاتب العائلية لإدارة أعمالها الخيرية ، وفقا لأليس تشيو تسانغ هوك ، حيث وصفتها بأنها "سوق شفافة مع العديد من المهنيين الماليين الذين يمكنهم مساعدة الجمعيات الخيرية على تحقيق أفضل عوائد على التبرعات التي تتلقاها".
كما أشار Campden FB إلى "تاريخ هونغ كونغ الطويل والمثير للإعجاب في العمل الخيري" ، وهو مكان موطن لبعض أعظم المحسنين في العالم. لطالما شجعت المدينة الاستثمار الخاص في الرعاية الاجتماعية وتعزيز الثقافة التي تعزز المسؤولية الاجتماعية الفردية.
نظرا لأن المكاتب العائلية في هونغ كونغ تحافظ على وجودها والمكاتب الجديدة تثبت نفسها ، فهناك طلب متزايد على الخدمات ذات الصلة.
في حين أن هناك بالتأكيد مؤهلين لخدمة المواهب التي تخدم المكاتب الفردية والمتعددة العائلات ، إلا أنه لا يوجد ما يكفي منها.
تحذر جمعية مكتب العائلة في هونغ كونغ (FOAHK) من " فجوة المواهب" التي يمكن أن تعيق النمو.
قال تشي مان كوان، رئيس مجلس إدارة FOAHK ومؤسس مكتب عائلة رافلز، إنه على الرغم من صناعة الخدمات المالية الكبيرة، تحتاج المكاتب العائلية إلى تطوير موظفين متخصصين للتفوق.
وأشار تشي أيضا إلى أن النمو وتعويضات الموظفين يمثلان تحديين كبيرين:
"في هونغ كونغ ، ... ، هناك بالتأكيد نقص في المواهب لمجرد أننا ننمو - عدد المليارديرات الذين يولدون كل 48 ساعة."
"في بعض الأحيان قد يكون من الصعب على [المكاتب العائلية] فقط العثور على الأشخاص المناسبين ، وفي نفس الوقت تحمل تكاليفهم ، لأن التكاليف تلعب دورا كبيرا أيضا. هؤلاء المحترفون ليسوا رخيصين ".
بحلول نهاية عام 2021 ، خططت نصف جميع المكاتب العائلية في آسيا والمحيط الهادئ لزيادة عدد الموظفين خلال العام المقبل ، وفقا لتقرير مكتب الأسرة في آسيا والمحيط الهادئ.
وتمثلت الأسباب الأكثر شيوعا للتوظيف في توسيع عمليات المكاتب العائلية (23٪)، وتقديم المزيد من الخدمات داخل الشركة (14٪)، وسد الفجوات في الخبرة (11٪).
كما لو كان من الصعب بما فيه الكفاية مواكبة التعويضات ونمو القطاع كما هو ، فإن تدابير COVID-19 الصارمة حتى وقت قريب لم تساعد الأمور ، حيث غادرت مواهب وخريجي الخدمات المالية هونغ كونغ استجابة لذلك.
إن نقص المواهب في المكاتب العائلية أمر ملح للغاية لدرجة أن توظيف المواهب أكثر أهمية من المخاوف المالية مثل توطين الضرائب ، وفقا للبروفيسور هاينريش ليختنشتاين من كلية IESE للأعمال في برشلونة:
"أنت بحاجة إلى فريق ممتاز. كيفية جذب أفضل فريق ... ربما يكون التحدي الأكبر للمكاتب العائلية".
يتطلب اكتساب المواهب المكتبية العائلية "مجموعات مهارات أوسع وأكثر ديناميكية" ، لا سيما فيما يتعلق بالتكنولوجيا.
شارك باتريك تسانغ ، رئيس مكتب الأسرة الواحدة Tsangs Group ، وجهة نظره:
"تلعب التكنولوجيا دورا حاسما في تطورنا المستقبلي. لجذب المستثمرين العالميين ، تحتاج هونغ كونغ إلى تقديم المزيد من الدعم والحوافز للمواهب ذات المعرفة في مجالات مثل التكنولوجيا الحيوية والويب 3.0 والتكنولوجيا المالية والتكنولوجيا الخضراء ".
ووفقا لكوان، فإن تركيز المكاتب العائلية على الحوكمة البيئية والاجتماعية وحوكمة الشركات سيتطلب المزيد من الخبرة في الاستثمار المؤثر والأسهم الخاصة وإدارة الثروة الرقمية.
إن توظيف المواهب وتشكيل هذا الفريق الممتاز أسهل قولا من فعله ، خاصة مع تنافس المكاتب العائلية على نفس المواهب المحدودة.
ومع النقص في المواهب وارتفاع تكاليف التوظيف، يجب على المكاتب العائلية في هونغ كونغ أن تكون واسعة الحيلة في استقطاب المواهب، والاستفادة من مزيج صحي من المواهب المحلية والدولية.... والتكنولوجيا.
مع التركيز القوي على التكنولوجيا ، تحتاج المكاتب العائلية حقا إلى خبرة متخصصة في هذا المجال.
إن ترحيل مجموعات البيانات المعقدة وعرضها، وترقية البرمجيات وتنفيذها، بالإضافة إلى تطوير التطبيقات واختبارها هي العديد من المجالات التي تفتقر إليها المكاتب العائلية في هونغ كونغ.
يعد العثور على المواهب الداخلية وتطويرها إحدى الطرق ، ولكن النهج البديل هو توظيف متخصصين من جهات خارجية في دعم تكنولوجيا المكاتب العائلية مثل Empaxis.
من خلال مسيرتي المهنية في مجال التكنولوجيا وتقديم الخدمات الاحترافية، لطالما كنت من مؤيدي "التواجد الميداني"، مع التشديد على أهمية أن يكون مقدمو الخدمات قريبين جغرافياً أو على الأقل لديهم وجود راسخ في البلد أو المنطقة التي يخدمونها، مما يسمح بالتعاون السريع وحتى الشخصي.
كما أن شركة Empaxis لديها قوات على الأرض في هونغ كونغ، حيث تقدم الدعم المحلي للمكاتب العائلية وشركات التكنولوجيا المالية والبنوك وشركات الاستثمار في مجالات الخدمة المذكورة أعلاه.
تتفهم شركة Empaxis، التي تأسست من مكتب عائلي، التحديات الفريدة التي تواجهها هذه الشركات، ولدينا العمليات والتكنولوجيا اللازمة لتنفيذ المشاريع المعقدة والشاقة التي تتطلب خبرة متخصصة.
لفترة طويلة ، تجنبت المكاتب العائلية في آسيا عادة الاستعانة بمصادر خارجية ، وبدلا من ذلك فضلت توظيف الأقارب والقيام بذلك بمعدل أعلى من الأسواق الأخرى.
هونغ كونغ والبر الرئيسي للصين ليست استثناء.
الشعور بالثقة هو سبب هذا النهج ، وهو أمر مفهوم إلى حد ما ، ولكن إذا لم يكن القريب مؤهلا حقا للوظيفة التي يشغلها ، فهذا ليس الاستخدام الأكثر كفاءة للموارد.
يوضح هايوارد ، مدير كامبدين ويلث ، هذه الظاهرة:
"أكبر مكان توجد فيه مشكلة هو الصين ، لأنه في الوقت الحالي ، تصر العائلات - خاصة تلك التي لا يزال البطريرك أو الأم هناك - على توظيف أشخاص يعرفونهم على محترف".
أظهر الوباء للمكاتب العائلية في هونغ كونغ مدى أهمية الحصول على موارد احتياطية ، ولهذا السبب ، تنفتح الشركات ببطء على الاستعانة بمصادر خارجية.
التداول هو واحد من تلك الوظائف التي يتم الاستعانة بمصادر خارجية. مدفوعة بالمنافسة الشديدة والتنظيم الجديد والدفع لتبسيط التكاليف ، فإن المكاتب العائلية لديها حافز أكبر للشراكة مع متخصصين من جهات خارجية.
وفي انعكاس للتغير في المواقف تجاه الاستعانة بمصادر خارجية في المنطقة، كشف استطلاع أجرته حوارية هوبز الرقمية بعد الحدث أن غالبية المشاركين (85٪) وافقوا على أن مكتب العائلة يجب أن يستعين بمصادر خارجية للمكاتب الوسطى والخلفية لطرف ثالث.
ومع هذا التغيير في المواقف ، تتحول المكاتب العائلية في آسيا والعالم إلى خدمات الاستعانة بمصادر خارجية من Empaxis لمكاتبها الوسطى والخلفية.
تسمح الاستعانة بمصادر خارجية للشركات عادة بالوصول إلى الخبرة بتكلفة أقل ، مع السماح للأعمال بالتركيز على الكفاءات الأساسية المدرة للدخل.
مع إدراك المزيد والمزيد من العائلات الثرية في هونغ كونغ لهذه الفوائد ، سوف يتخذون اعتماد نموذج الاستعانة بمصادر خارجية لتشغيلهم.
حل آخر لنقص المواهب (وطريقة لتحرير القدرات الداخلية) هو الاستفادة من تكنولوجيا الأتمتة.
يمكن أتمتة العمليات اليدوية والروتينية بسهولة ، مما يسمح بإنجاز العمل بشكل أسرع وأكثر اتساقا وبدقة كبيرة.
أحد المجالات المحددة للاستفادة من الأتمتة هو معالجة بيانات الاستثمار البديلة.
نظرا لأن المكاتب العائلية في هونغ كونغ تستثمر في فئات أصول بديلة مثل الأسهم الخاصة ورأس المال الاستثماري ، فيمكنها بالتأكيد الاستفادة من تبسيط العمليات.
يقوم مقدمو الاستعانة بمصادر خارجية مثل Empaxis أيضا بتنفيذ مهام سير العمل الآلية هذه.
في ضوء المنافسة ، لا تزال هونغ كونغ تتمتع بمكانة بارزة كمركز مالي رئيسي.
بعد إعادة افتتاحه بالكامل، استعاد الإقليم الصيني مكانته كمركز مالي رائد في آسيا، واتخذت تدابير جديدة لجذب المزيد من المكاتب العائلية إلى المدينة.
الحوافز الضريبية ، والبيئة التنظيمية المواتية ، والوصول إلى مجموعة واسعة من فئات وفرص الاستثمار هي بعض الأسباب التي تجعل المكاتب العائلية أو البقاء أو الانتقال إلى هونغ كونغ.
ومع إنشاء المزيد من المكاتب العائلية، فإنها ستحتاج إلى خدمات لدعمها (الاستثمار، والمحاسبة، والضرائب، وتكنولوجيا المعلومات، والامتثال، والعمليات، وما إلى ذلك)، ولكن مع نمو المكاتب العائلية في المنطقة، لا توجد مواهب كافية لخدمتها.
لهذه الأسباب ، تعد الاستعانة بمصادر خارجية وأتمتة ودمج الأنظمة طرقا شائعة بشكل متزايد للتغلب على نقص العمالة ، واستكمال سير العمل بطريقة فعالة من حيث الوقت والتكلفة.
في الواقع، تتمتع المكاتب العائلية في هونغ كونغ بالكثير من المزايا ويمكنها القيام بالكثير من خلال شريك موثوق مثل Empaxis، الموجود محلياً في المدينة، ودعم مكتبها الأوسط والخلفي وتحويل سير عملها رقمياً.
تعرض نشرتنا الإخبارية الشهرية موارد ومقالات مفيدة وأفضل الممارسات التي يمكن تطبيقها داخل مزودي التكنولوجيا وشركات الاستثمار
