يواجه مديرو الثروات عددا لا يحصى من التحديات اليومية، بما في ذلك حواجز توظيف المواهب، وعدم كفاءة سير العمل التشغيلي، وضغوط التسعير المدفوعة باللوائح، واتجاهات الاستثمار السلبي، والمنافسة من "المستشارين الآليين" ذوي الرسوم المنخفضة.
هذه التحديات لها تأثير ملحوظ على معادلة ربحية الإدارة المالية ، والتي هي بالفعل حساسة بسبب هوامش الربح المشددة في الصناعة.
لسوء الحظ ، أصبحت إدارة جانب التكلفة من المعادلة أكثر صعوبة في السنوات الأخيرة. وفقا لتقرير خاص صادر عن دويتشه بنك ، تجاوز نمو التكلفة بين عامي 2015 و 2017 نمو الإيرادات لصناعة إدارة الثروات ككل.
يجب على المديرين الذين يرغبون في الحفاظ على قدرتهم التنافسية - والأهم من ذلك ، الذين يرغبون في زيادة الربحية من خلال زيادة إجمالي العوائد على الاستثمارات - التركيز على خفض التكاليف حيثما وكيفما كان ذلك ممكنا. قد تشمل بعض الفرص الممكنة لتقليل تكاليف إدارة الثروات وزيادة الربحية التعامل مع دوران الموظفين والاستعانة بمصادر خارجية واعتماد التكنولوجيا الجديدة.
يمثل رأس المال البشري تكلفة كبيرة لمديري الثروات ، فضلا عن الاستثمار في ربحية الإدارة المالية المستقبلية والنمو. يمكن أن يكون لفقدان الموظفين الرئيسيين ، أو أي موظف في هذا الشأن ، تأثير كبير على المحصلة النهائية. فيما يتعلق بالعمليات الحالية للاستشارات ، يمكن أن يكون دوران الموظفين محركا رئيسيا للتكلفة.
وفقا لتقرير صادر عن مركز التقدم الأمريكي ، فإن متوسط تكلفة دوران الموظفين هو 21٪ من الراتب السنوي للموظف. يشير المؤلفون إلى أن الوظائف المعقدة للغاية والتي تتطلب تدريبا متخصصا أو ترخيصا أو مستويات أعلى من التعليم - مثل العديد من المناصب في الممارسة الاستشارية للثروة - تميل إلى أن يكون لها تكاليف دوران أعلى.
هناك العديد من التكاليف المباشرة المتعلقة بدوران الموظفين:
وعلى الرغم من ارتفاع هذه التكاليف، فإنها قد تتضاءل مقارنة بالتكاليف غير المباشرة والمتغيرة لدوران الموظفين، بما في ذلك فقدان الإنتاجية، وفقدان المعرفة المؤسسية، وفي بعض الحالات حتى فقدان العملاء.
التكاليف المباشرة وغير المباشرة مجتمعة ، من الواضح أن دوران الموظفين يجب أن يكون محورا رئيسيا لمديري الثروات العازمين على خفض التكاليف وزيادة الأرباح. توفر جمعية إدارة الموارد البشرية (SHRM) مزيدا من المعلومات حول تأثير دوران الموظفين على أصحاب العمل وكيف يمكن للمديرين والشركات ككل التخفيف من هذه الآثار من خلال استراتيجيات قوية للاحتفاظ.
ومن خلال تحليل أقسام إدارة الثروات في المؤسسات المالية العالمية الرائدة، وجدت ديلويت أن أعلى عوامل التكلفة لإدارة الثروات التقليدية هي الرواتب والتكاليف المرتبطة بالموظفين، بما في ذلك الضمان الاجتماعي والمعاشات التقاعدية والمزايا الصحية. في الواقع ، بلغ متوسط هذه التكاليف حوالي 60٪ من إجمالي التكاليف لمديري الثروات ، وفقا لشركة Deloitte. الاستعانة بمصادر خارجية هي إحدى الطرق للسيطرة على هذه التكاليف.
يتكون المكتب الأوسط والخلفي من أشخاص يدعمون بشكل مباشر المديرين والمستشارين الذين يتواصلون مباشرة مع العملاء. يمكن الوثوق بطبيعة هذه الوظائف ، على الرغم من أهميتها لنجاح الشركة ، للأطراف الخارجية التي توفر المواهب التشغيلية المتخصصة لصناعة إدارة الثروات ، مثل Empaxis.
نظرا لأن مديري الثروات يدفعون فقط لهؤلاء المزودين مقابل العمالة ، فإن الاستعانة بمصادر خارجية تساعد في تقليل التكاليف المتعلقة بالموظفين التي كانت ستذهب إلى الوظائف الداخلية. يمكن أن تساعد الاستعانة بمصادر خارجية أيضا مديري الثروات على تقليل التكاليف المرتبطة بدوران الموظفين ، وخاصة خسائر الإنتاجية الناتجة عن الوظائف الشاغرة في المكتب الأوسط أو الخلفي.
في السنوات الأخيرة ، كان أحد محركات التكلفة الأساسية لشركات إدارة الثروات هو زيادة الإنفاق بسبب الامتثال. يقدر البعض أن شركات إدارة الثروات الأصغر قد تنفق ما يصل إلى 10٪ من الإيرادات على الامتثال. ليس مبلغا ضئيلا للشركات التي تتطلع إلى زيادة الربحية وعائد الاستثمار.
وفي الوقت نفسه، ساعدت التكنولوجيا مديري الثروات على تعويض (أو على الأقل استيعاب) هذه التكاليف وغيرها من الارتفاعات. في دراستين أجرتهما GlobalData والجمعية المصرفية البريطانية ، ساعدت الاستثمارات التكنولوجية ، لا سيما في ما يسمى RegTech ، صناعة إدارة الثروات على خفض تكاليفها الإجمالية بنسبة 3٪ في عام 2016 مقارنة بعام 2015. مرة أخرى ، ليس مبلغا صغيرا على الإطلاق بالنظر إلى الهوامش الضيقة ونسب التكلفة إلى الدخل المرتفعة التي يواجهها مديرو الثروات.
وبعيدا عن الامتثال، قد تساعد القدرات الرقمية الجديدة والناشئة مديري الثروات على خفض التكاليف في مجالات أخرى عالية التأثير مثل كفاءة العمليات وإدارة مخاطر الائتمان.
في تقرير حول فوائد نشر التقنيات والقدرات الجديدة والمتطورة، وجدت مجموعة بوسطن الاستشارية (BCG) أن "التحولات الرقمية" يمكن أن تساعد مديري الثروات على خفض التكاليف عبر مجموعة من التكاليف المتغيرة، بما في ذلك:
حتى التخفيضات الصغيرة في الإنفاق في أي من هذه المجالات يمكن أن تصل إلى وفورات كبيرة في التكاليف لمديري الثروات. ولكن أكثر من توفير التكاليف ، فإن العائد على الاستثمار في القدرات مثل التحليلات المتقدمة ومنصات تقارير الأداء من الجيل التالي قد يكون له أيضا تأثير على مؤشرات الأداء الرئيسية المتعلقة بالربحية.
على سبيل المثال، يشير تقرير مجموعة بوسطن الاستشارية إلى أن تقنيات إدارة الثروات التحويلية قد تؤدي إلى:
مع تزايد رقمنة الخدمات والعمليات ، ومع استخدام مديري الثروات للتكنولوجيا الجديدة والناشئة لصالحهم ، ستجني الشركات التي تركز على التحول التكنولوجي اليوم أكبر فائدة من حيث توفير التكاليف وعائد الاستثمار غدا.
تحتوي نشرتنا الإخبارية الشهرية على موارد ومقالات ونصائح مفيدة لتنفيذها في شركة الاستثمار الخاصة بك. أدخل بريدك الإلكتروني أدناه للاشتراك:
